EEN VLEUGJE TECHNISCHE WOORDENSCHAT?
Het principe van begeleid beheer door een private banker evolueert. Als u weet dat u dit heden ten dage zelfs kunt doen met een bankier die eigenlijk… een robot is, kunt u zich inbeelden dat de operatoren over uitgebreide dienstenpakketten beschikken.
Het eenvoudigste – en wellicht ook datgene wat u wordt voorgesteld indien uw portefeuille en uw profiel geen ingewikkelde begeleiding vereisen – is dat van een huisbeleggingsfonds. Al naargelang uw geneigdheid tot risico zal men u fondsen aanraden die een combinatie zijn van aandelen en obligatie. Dat zijn de zogeheten “gemengde fondsen”. Omdat zij obligaties bevatten, zijn ze beter gewapend wanneer de beurzen onder druk staan. Maar hoe meer aandelen zij bevatten, des te beter wordt hun rendement zodra de Beurs in de lift zit. Om een idee te hebben wat gemengde fondsen kunnen opleveren, volstaat het om de huidige interesten te bekijken van de producten zonder risico (obligaties en aanverwante producten) die maximaal enkele procenten per jaar opbrengen – hetzelfde als één euforische beursdag. De verdeling van producten die deze fondsen samenstellen, wordt doorgaans omschreven als “activaspreiding” (of “vermogensallocatie”).
DE EERSTE VRAAG DIE OPDUIKT WANNEER MEN HET OVER PRIVÉBANKIEREN HEEFT, IS WETEN VANAF WELK OGENBLIK JE IN DIT CLUBJE KAN MEESPELEN.
De verbeterde versie van deze aankoop van gemengde fondsen is de aanbeveling van een geheel van fondsen met een gedefinieerd potentieel gekoppeld aan een risicovol gedeelte dat zo goed mogelijk dient beheerd. Hier dient men de privébankier op geregelde tijdstippen en bij financiële aardbevingen te consulteren teneinde eventuele conflicten te voorkomen. Nog een niveau hoger is de formule waarbij de bankier meer adviserende beslissingsrechten krijgt en waarbij het distributienet van de banken actief wordt opengesteld voor beleggingsfondsen van andere instellingen: de zogeheten “open architectuur”.
Al naargelang de omvang van uw portefeuille kunt u ook een bijkomende etappe overwegen die de vorige uit de opsomming niet uitsluit. Deze bestaat in het oprichten en structureren van een evenwichtige beurs- en obligatieportefeuille die niet langsgaat bij fondsen. De bankier zal u dan aanraden om in de portefeuille waarden op te nemen die inspelen op de actualiteit en bijvoorbeeld in te schrijven bij de uitgifte van obligaties met hoog rendement en bij beursintroducties met een snel groeipotentieel. U krijgt opnieuw een aantal aanbevelingen voorgeschoteld waar u al dan niet iets mee doet. Een referentiebedrag om in dit type “patrimoniumbeheer” mee te spelen? Weet dat u minimaal 100.000 euro ter beschikking moet hebben in een portefeuille met middellange looptijd (de investeerder heeft dit geld gedurende vijf jaar of langer niet nodig). Om hand in hand te werken met uw bankier (dit is als private banking) dient u met deze laatste een overeenkomst te ondertekenen. Die voorziet naast de nader te bepalen inleg dat de bankier blijk geeft van pro-activiteit en u contacteert op basis van een vastgelegde kalender. Hij zal u dus ook moeten contacteren als er iets fout loopt, de markten een andere kant opgaan of er zich buitenkansen aanbieden. Noteer dat deze contacten kunnen verlopen via e-mail, wat het beste aansluit bij het huidige tijdsgebruik. U ontvangt dan via dezelfde weg zonder twijfel ook geregelde updates van het gezondheidsbulletin van uw portefeuille.
Als u ondernemer bent en erg actief binnen uw professioneel domein, of integendeel vermoeid door de stress en u geen zin hebt om de mechanismen die uw patrimonium helpen groeien van al te dichtbij te volgen, of ook wanneer u zichzelf te weinig competent vindt in deze materie (het is altijd goed om zijn zwaktes te kennen en daar rekening mee te houden) bent u wellicht een toekomstige klant van zogeheten “discretionair vermogensbeheer”. Hier wordt uw portefeuille beheerd door een toegewezen bankier die u vanzelfsprekend op de hoogte houdt, maar zelf de belangrijkste beslissingen neemt met betrekking tot het technisch en strategisch beheer van uw bezittingen. U moet hem natuurlijk wel persoonlijk kennen en… in de gaten houden.